Pénzügyi Szemle folyóirat aktuális szám

Rendszerkockázati dimenziók a magyar banki és biztosítási szektorban

2019. június 4. 13:59:01
Szüle Borbála
PhD, egyetemi docens, Budapesti Corvinus Egyetem

Megjelenés: Pénzügyi Szemle 2019/2. (p. 265-280.)



Összefoglaló: Az egymást követő pénzügyi válságok világszerte egyre fontosabbá tették a pénzügyi intézmények rendszerkockázatának elemzését. Az eddigi kutatások főleg a bankszektorra koncentráltak, de többek között a biztosítók is növekvő figyelmet kapnak. A korábbi szakirodalom alapján a rendszerkockázat sokféleképpen mérhető, és az egyik lehetőség a hozamok együttmozgását jellemző indikátorok számolása. Jelen tanulmány a hozamok sokdimenziós skálázással számolt dimenzióit hasonlítja össze a banki és biztosítási szektorban. Az eredmények arra utalnak, hogy a magyar banki és biztosítási szektorban ezek a hozamalakulással összefüggő dimenziók (amelyek a rendszerkockázatot jellemzik) nem teljes mértékben függetlenek, és a hozamegyüttmozgással mérhető rendszerkockázat a biztosítási szektorban alacsonyabb, mint a bankszektorban.

Kulcsszavak: bank, biztosítás, rendszerkockázat

JEL-kódok: G21, G22



Töltse le a teljes cikket!